Che cos'è un PayFac? Payment facilitator e pagamenti integrati spiegati

Che cos'è un payment facilitator (PayFac)?

Un payment facilitator è un merchant di tipo speciale: ha un unico conto merchant principale presso un acquirer e consente a molte imprese più piccole, dette sub-merchant o merchant sponsorizzati, di accettare carte sotto quel conto. Visa e Mastercard definiscono il ruolo nelle proprie regole, e il PayFac deve essere registrato presso ciascun circuito dal proprio acquirer sponsor.

Il modello esiste perché aprire un conto merchant tradizionale per una piccola impresa richiede giorni o settimane di valutazione. Il PayFac si fa carico di quel lavoro, così un parrucchiere che si iscrive a un'app di prenotazione può accettare carte in pochi minuti. In cambio il PayFac si assume il rischio: se un sub-merchant sparisce dopo un'ondata di chargeback, paga il PayFac.

Come funziona il modello PayFac?

L'acquirer valuta il PayFac una volta e gli consente di valutare in proprio i sub-merchant entro limiti concordati. Ogni pagamento passa dal conto principale del PayFac, l'acquirer regola il PayFac o direttamente il sub-merchant e il PayFac trattiene la differenza tra ciò che addebita e ciò che paga all'acquirer.

Le regole dei circuiti pongono dei limiti. Secondo le Visa Core Rules, un sub-merchant che supera 1 milione di USD di volume Visa annuo in genere ha bisogno di un proprio contratto merchant diretto con l'acquirer, anche se il PayFac può continuare a fornirgli servizi e regolamento.

1. Il sub-merchant si iscrive L'impresa si registra nella piattaforma software e supera la verifica di identità e di attività.
2. Il PayFac valuta il rischio Il PayFac controlla il sub-merchant in base alla propria policy di rischio e alle regole dell'acquirer e fissa dei limiti.
3. I pagamenti passano dal conto principale I pagamenti con carta sono autorizzati e compensati sotto il conto merchant del PayFac presso l'acquirer sponsor.
4. I fondi vengono regolati L'acquirer regola il PayFac o il sub-merchant, al netto di commissioni ed eventuale riserva.

PayFac, ISO, PayFac-as-a-service, marketplace e orchestratore: qual è la differenza?

Questi modelli si confondono spesso perché tutti aiutano un'impresa ad accettare pagamenti senza trattare direttamente con un acquirer. La differenza sta in chi firma il contratto merchant, chi valuta il rischio, chi risponde dei chargeback e chi tocca i fondi.

Che cosa sono i pagamenti integrati (embedded payments)?

Pagamenti integrati significa che una piattaforma software offre l'accettazione di pagamenti dentro il proprio prodotto, così i clienti non devono registrarsi presso un provider separato. Strumenti di prenotazione, software gestionali per studi, builder di e-commerce e app di fatturazione li usano: il cliente attiva i pagamenti nelle impostazioni e la piattaforma guadagna una quota di ogni transazione.

Diventare PayFac registrato è solo uno dei modi per integrare i pagamenti. La maggior parte delle piattaforme parte dal PayFac-as-a-service, dove un provider autorizzato gestisce registrazione, valutazione del rischio, detenzione dei fondi e payout, mentre la piattaforma controlla l'onboarding e i prezzi. Il compromesso è il margine: il provider trattiene parte dello spread che un PayFac registrato terrebbe per sé.

Che cosa serve per diventare PayFac?

La registrazione parte da un acquirer sponsor disposto ad assumersi il rischio della piattaforma. L'acquirer esamina il business plan, i bilanci, le policy di rischio e la tecnologia, poi registra il PayFac presso Visa e Mastercard. Il PayFac deve dimostrare di monitorare i sub-merchant in modo continuo, non solo all'onboarding.

Nello Spazio economico europeo c'è un livello in più. Ricevere e trasferire i fondi dei sub-merchant è un servizio di pagamento ai sensi della PSD2, quindi un PayFac europeo o ha una licenza di istituto di pagamento o di moneta elettronica, oppure usa una struttura in cui l'acquirer regola direttamente i sub-merchant.

• Un acquirer sponsor e la registrazione presso ogni circuito di carte
• Onboarding dei sub-merchant con KYC, KYB e verifica dei titolari effettivi
• Policy di valutazione del rischio, monitoraggio delle transazioni e screening delle attività vietate
• Responsabilità per chargeback e frodi, sostenuta da riserve fissate dall'acquirer
• Conformità PCI DSS, livello 1 oltre 300.000 transazioni con carta all'anno
• Riconciliazione, regolamento suddiviso e reporting dei sub-merchant
• Una licenza di pagamento o di moneta elettronica nel SEE se il PayFac detiene fondi

Quanto costa diventare PayFac e quanto tempo ci vuole?

Le stime di settore indicano da 12 a 18 mesi dalla pianificazione alla prima transazione reale. La maggior parte del costo è fatta di persone e sistemi per rischio, compliance e riconciliazione, più il capitale che l'acquirer chiede di immobilizzare contro le perdite. La registrazione presso i circuiti pesa poco sul totale.

Le cifre seguenti sono intervalli tipici citati da consulenti e provider PayFac; i requisiti del vostro acquirer e il vostro profilo di rischio determinano i numeri reali.

Quando una piattaforma SaaS dovrebbe integrare i pagamenti e quale strada scegliere?

Integrare i pagamenti conviene quando i vostri clienti già movimentano denaro tramite il prodotto e il margine è significativo. Una piattaforma che elabora 50 milioni di euro l'anno e trattiene lo 0,5% guadagna 250.000 €; a questa dimensione il PayFac-as-a-service è di solito il punto di partenza migliore, perché un PayFac registrato costa più di così prima del primo pagamento.

La registrazione completa come PayFac inizia ad avere senso da diverse centinaia di milioni di volume annuo, con un team rischio interno e una base di sub-merchant di cui conoscete il rischio. Sotto quella soglia scegliete il PayFac-as-a-service per la rapidità, o un livello di orchestrazione se i vostri clienti vogliono portare i propri contratti con i provider.

Come aggiungere i pagamenti integrati con OrsunPay

OrsunPay non è un PayFac e non detiene fondi. È un livello tecnico che collega una piattaforma o i suoi clienti ai loro account presso PSP, compresi i provider PayFac-as-a-service, tramite un'unica API, con instradamento, payout tramite l'API del provider, webhook e reporting. Il PSP registrato resta la parte autorizzata verso il merchant.